中國證券監(jiān)督管理委員會公告

〔2014〕36號

現(xiàn)公布《關(guān)于實(shí)施〈公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法〉有關(guān)問題的規(guī)定》，自2014年8月8日起施行。

中國證監(jiān)會

2014年7月7日

附件：《關(guān)于實(shí)施〈公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法〉有關(guān)問題的規(guī)定》.doc

關(guān)于實(shí)施《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》有關(guān)問題的規(guī)定

《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》(證監(jiān)會令第104號，以下簡稱《運(yùn)作辦法》)已于2014年7月7日發(fā)布，現(xiàn)將實(shí)施《運(yùn)作辦法》的有關(guān)問題規(guī)定如下：

一、特殊基金品種可以豁免《運(yùn)作辦法》第三十二條的相關(guān)規(guī)定：

(一)對于《運(yùn)作辦法》第三十二條第一項(xiàng)，可轉(zhuǎn)債基金投資于可轉(zhuǎn)債部分可以豁免。

(二)對于《運(yùn)作辦法》第三十二條第六項(xiàng)，封閉運(yùn)作的基金和保本基金可以豁免，但基金的總資產(chǎn)不得超過基金凈資產(chǎn)的200%;杠桿型基金可以豁免，其杠桿比率由基金合同自行約定，但基金名稱中應(yīng)當(dāng)列明杠桿，法律文件中應(yīng)當(dāng)明確杠桿投資策略、充分揭示風(fēng)險并做好投資者適當(dāng)性安排。

二、《運(yùn)作辦法》第四十條所指的實(shí)質(zhì)性調(diào)整事項(xiàng)包括：

(一)對基金投資目標(biāo)、范圍、策略或風(fēng)險收益特征的重大調(diào)整;

(二)對申購贖回、估值核算、費(fèi)率結(jié)構(gòu)規(guī)則的重大調(diào)整;

(三)其他可能導(dǎo)致不符合《運(yùn)作方法》第六條、第七條規(guī)定的注冊條件的事項(xiàng)。

三、《運(yùn)作辦法》實(shí)施之后注冊的基金，嚴(yán)格按照《運(yùn)作辦法》的相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。《運(yùn)作辦法》實(shí)施之前已經(jīng)核準(zhǔn)或注冊的基金，按照《運(yùn)作辦法》的相關(guān)規(guī)定及下列要求執(zhí)行：

(一)在《運(yùn)作辦法》范圍內(nèi)，基金合同另有約定的，應(yīng)當(dāng)遵守基金合同的約定。

(二)對于《運(yùn)作辦法》第三十條第一項(xiàng)，自《運(yùn)作辦法》實(shí)施之日起一年后開始執(zhí)行。

(三)對于《運(yùn)作辦法》第三十二條第一項(xiàng)和第六項(xiàng)，自《運(yùn)作辦法》實(shí)施之日起二年后開始執(zhí)行。

四、根據(jù)《運(yùn)作辦法》第四十八條，中國證監(jiān)會不再對基金份額持有人大會決議予以核準(zhǔn)或者出具無異議意見。基金份額持有人大會決議的事后備案材料包括：申請報告，持有人大會決議，修改后的基金合同、招募說明書、托管協(xié)議，公證書和法律意見書。

五、《運(yùn)作辦法》實(shí)施后申請募集的基金，基金管理人可以從基金資產(chǎn)凈值規(guī)模、基金份額持有人數(shù)量以及基金份額持有人集中度等方面，約定基金合同直接終止的情形。

六、《運(yùn)作辦法》第十二條第二款中，發(fā)起資金持有期限自該基金公開發(fā)售之日或者合同生效之日孰晚日起計算。

七、《運(yùn)作辦法》第四十一條中，連續(xù)六十個工作日自《運(yùn)作辦法》實(shí)施之日起計算。

八、證券公司管理的投資者超過200人的集合資產(chǎn)管理計劃，可以繼續(xù)依照產(chǎn)品成立時的法律法規(guī)和合同約定運(yùn)作;符合條件的，也可以注冊為公募基金。

九、中國證監(jiān)會在基金注冊審查過程中，可以委托基金行業(yè)協(xié)會進(jìn)行初步審查并就基金信息披露文件合規(guī)性提出意見，或者組織專家評審會對創(chuàng)新基金募集申請進(jìn)行評審，也可就特定基金的投資管理、銷售安排、交易結(jié)算、登記托管及技術(shù)系統(tǒng)準(zhǔn)備情況等征求證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)等的意見，供注冊審查參考。

十、本規(guī)定自2014年8月8日起施行。《關(guān)于實(shí)施〈證券投資基金運(yùn)作管理辦法〉有關(guān)問題的通知》(證監(jiān)基金字〔2004〕104號)同時廢止。

附件：基金產(chǎn)品注冊程序

附件

基金產(chǎn)品注冊程序

基金管理人申請募集基金，需提交《證券投資基金法》要求的文件：(一)申請報告;(二)基金合同草案;(三)基金托管協(xié)議草案;(四)基金招募說明書草案;(五)律師事務(wù)所出具的法律意見書;(六)中國證監(jiān)會規(guī)定提交的其他文件。

申請報告包括但不限于以下內(nèi)容：(一)基金符合注冊條件的說明;(二)基金與本公司已獲批產(chǎn)品及行業(yè)同類產(chǎn)品的差異，以及對基金投資運(yùn)作和投資者的影響評估;(三)其他需要監(jiān)管機(jī)構(gòu)特別關(guān)注的事項(xiàng)。

對于復(fù)雜或者創(chuàng)新產(chǎn)品，中國證監(jiān)會將根據(jù)基金的特征與風(fēng)險，要求基金管理人補(bǔ)充提交證券交易所和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的授權(quán)函、投資者適當(dāng)性安排、技術(shù)準(zhǔn)備情況和主要業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的制度安排等文件。

二、中國證監(jiān)會采用電子化系統(tǒng)對基金進(jìn)行注冊審查，并鼓勵基金管理人根據(jù)基金合同填報指引通過電子化平臺在線填報。

三、中國證監(jiān)會對常規(guī)基金產(chǎn)品，按照簡易程序注冊，注冊審查時間原則上不超過20個工作日;對其他產(chǎn)品，按照普通程序注冊，注冊審查時間不超過6個月。

適用于簡易程序的產(chǎn)品包括常規(guī)股票基金、混合基金、債券基金、指數(shù)基金、貨幣基金、發(fā)起式基金、合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者(QDII)基金、理財基金和交易型指數(shù)基金(含單市場、跨市場/跨境ETF)及其聯(lián)接基金。分級基金及中國證監(jiān)會認(rèn)定的其他特殊產(chǎn)品暫不實(shí)行簡易程序。

四、簡易程序的產(chǎn)品注冊流程為：受理、反饋意見、申請人修改完善材料、注冊決定。

普通程序的產(chǎn)品注冊流程為：受理、召開評審會、書面反饋意見、答復(fù)反饋意見(申請人修改完善材料)、注冊決定。

五、基金管理人向中國證監(jiān)會提交的注冊申請材料存在明顯差錯的，中國證監(jiān)會將視情況在3-6個月內(nèi)對申請人上報的產(chǎn)品不適用簡易程序。違反相關(guān)規(guī)定的，依照法律法規(guī)予以處罰。